Modelování pravděpodobnosti selhání banky s využitím skoringových modelů

Andrea Matoušková

Diplomová práce

Probability of Default Modeling for a Bank Using Scoring Models

Anotace:

Cílem této diplomové práce je právě zhodnocení a analyzování pravděpodobnosti selhání pěti bank a to Československé obchodní banky, ING banky, Raiffeisen banky, GE Money banky a Hypoteční banky. K hodnocení bude využito skóringových modelů a to konkrétně modelů Gurný a Gurný 3 (dále jen GaG3), jeho starší verze a verze aktualizovaná. Zkoumána bude finanční situace mezi roky 2003 až 2011, tedy za 9 let. K lepšímu zhodnocení situace budou využity také rozklady těchto modelů. Diplomová práce obsahuje část teoretickou a část aplikační, celkově obsahuje pět kapitol. První částí je zde psaný úvod. Druhá část se zaměřuje na teoretický popis finanční analýzy, jednotlivých ukazatelů, jež budou využity pro modely a jejich rozklady. Velká část je však věnována popisům jednotlivých modelů, které se člení na regresní, modely lineární diskriminační analýzy, modely induktivní. Třetí část je věnována modelům predikujícím vývoj finanční úrovně, kde jsou právě řazeny GaG modely, jež budou využity v aplikační části. Kapitola obsahuje teoretické poznatky a rovnice modelů, na jejichž základě lze stanovit pravděpodobnost defaultu a zároveň věnuje se jejich rozkladům, čili rozkladu z-score na dílčí ukazatele. Následně lze díky tomuto stanovit, jak dílčí ukazatele působí na vývoj z-score. Čtvrtá kapitola patří již do aplikační části, kde lze spatřit jednotlivé výpočty a pravděpodobnost selhání. Obsahuje popis již výše zmíněných pěti bank a jejich finanční analýzy, dále jsou zde také obsaženy rozklady. Poslední pátou kapitolou bude závěr, kde bude shrnuto veškeré zkoumání, co se pravděpodobnosti selhání týče.

Abstract:

The aim of this work is evaluating and analyzing the failure probability of these five banks: Czechoslovak Commercial Bank, ING Bank, Raiffeisen Bank, GE Money Bank and Mortgage Bank. For the evaluation will be used scoring models - namely Gurn and Gurn 3 models (hereinafter GaG3), its older versions and updated. The financial situation between the years 2003-2011 will be examined. For a better assessment of the situation will also be used decomposition of these models. The thesis contains theoretical and application part. It is divided into five chapters. The first part is an introduction, the second part is focused on the theoretical description of the financial analysis of indicators that will be used for the models and their decomposition. A large part is devoted to descriptions of individual models, which are divided into regression models, linear discriminant analysis models and inductive models. The third part is devoted to the models which determinate financial level development where GaG models are ranked and these models will be used in the application part. The chapter contains theoretical knowledge and equation models, under which you can determine the probability of default and also treats their decompositions, or decomposition of the sub-score indicators. Consequently we can determine how partial indicator operates on the development of-score. The fourth chapter is the application part, where you can see the calculations and the probability of failure. It contains a description of the above mentioned five banks and financial analysis, and they are also included breakdowns. Last fifth chapter will conclude and summarize all the research that the likelihood of failure is concerned.

Klíčová slova

Pravděpodobnost selhání, GaG3 modely, rozklady modelů.

Keywords

Failure probability, GaG3 models, model decomposition.

Jazyk práce: čeština

Datum vytvoření / odevzdání či podání práce: 26. 4. 2013

Obhajoba závěrečné práce

• Obhajoba proběhla 28. 5. 2013
• Vedoucí: Tomáš Tichý
• Oponent: Petr Gurný

VŠB - Technická univerzita Ostrava

Ekonomická fakulta

Magisterský studijní program / obor:
Hospodářská politika a správa / Finance