Posouzení vybraných alternativních investic

Čeněk Rymiec

Bachelor's thesis

Assessment of Selected Alternative Investments

Abstract:

Bakalářská práce se zabývá alternativními investicemi jako nástrojem pro investování. Práce je analytického charakteru, kde se porovnávají vybraná reálná a finanční aktiva. Cílem je zjistit, zda je výhodné pro investory upřednostnit alternativní investice před finančními investicemi. V bakalářské práci jsou popsány investice v teoretické formě a jsou rozděleny na finanční a reálné. Dále jsou v teoretické části popsány faktory ovlivňující investici, kde patří výnosnost, rizikovost, likvidita, diverzifikace a inflace. Výnosnost a rizikovost jsou vyjádřeny i vzorci pro výpočet. Dále jsou v teoretické části probrány vybrané typy alternativních investic konkrétně whisky, hodinky, umění, Lego a zlato, kde je k nim napsáno, jak můžeme do nich investovat i s příklady a jaké jsou výhody a nevýhody investování. V praktické části jsou už vybrané alternativní investice a finanční investice, kde u nich je popsána analýza vývoje výnosnosti a rizika. Data jsem vybíral z historických dat, kde u jednotlivých investic se může lišit porovnávaná doba, neboť vybrané alternativní investice nejsou na trhu tak dlouho jako například finanční investice. Na konci praktické části jsou rozděleny investice podle pořadí u každého faktoru, kterými jsou výnosnost a riziko. Konkrétně jsem měřil průměrné měsíční a roční riziko a výnosnost. Do porovnávání jsem zařadil i nejvyšší měsíční výnos a ztrátu, aby si čtenář mohl uvědomit, že se dá investice prodávat i mnohem dřív. Počítal jsem i celkovou výnosnost, ale vzhledem k odlišnosti porovnávaných období jsem ji vyřadil z výsledného průměru pořadí. Ze všech porovnávaných faktorů jsem udělal průměrné pořadí, kde cílem bylo zjistit jaká z vybraných investic může být pro investora nejlepší. Cílem bakalářské práce bylo ukázat, že se dá investovat do hmotných aktiv, které mohou být velice zajímavou příležitostí do budoucna pro investory a mohou nám dát i přidanou hodnotu oproti finančním aktivům.

Abstract:

The bachelor thesis deals with alternative investments as a tool for investing. The thesis is analytical in nature, where selected real and financial assets are compared. The aim is to determine whether it is advantageous for investors to prefer alternative investments over financial investments. The thesis describes investments in theoretical form and divides them into financial and real. Furthermore, the theoretical part describes the factors affecting the investment, which include return, riskiness, liquidity, diversification and inflation. The return and riskiness are also expressed in calculation formulas. Further, the theoretical part discusses selected types of alternative investments namely whisky, watches, art, Lego and gold, where it is written how we can invest in them with examples and what are the advantages and disadvantages of investing in them. In the practical part, alternative investments and financial investments have already been selected, where the analysis of the development of returns and risk is described for them. I have selected data from historical data, where the time period compared may differ for each investment, as the selected alternative investments have not been on the market as long as financial investments, for example. At the end of the practical section, the investments are ranked for each factor, which are return and risk. Specifically, I measured average monthly and annual risk and return. I have included the highest monthly return and loss in the comparison so that the reader can realize that you can sell an investment much sooner. I also calculated the total return, but due to the different periods compared, I excluded it from the final average ranking. From all the factors compared, I made an average ranking where the goal was to see which of the selected investments might be the best for the investor. The aim of the bachelor thesis was to show that it is possible to invest in tangible assets, which can be a very interesting future opportunity for investors and can also give us added value compared to financial assets.

Keywords

Alternativní investice, whisky, zlato, S&P 500, ropa WTI, hodinky, umění, lego

Keywords

Alternative investments, whisky, gold, S&P 500, WTI oil, watches, art, lego

Language used: Czech

Date on which the thesis was submitted / produced: 5. 5. 2023

Thesis defence

• Date of defence: 30. 5. 2023
• Supervisor: Kateřina Kořená
• Reader: Dominik Kafka

VSB – Technical University of Ostrava

Ekonomická fakulta

Bachelor programme / field:
Ekonomika a management / Management