Sarbanes-Oxley Act a jeho aplikace

Lucie Nováková

Master's thesis

Sarbanes-Oxley Act and its effective application

Abstract:

Cílem diplomové práce je zvýšit povědomí o účinnosti zákona Sarbanes-Oxley Act a přiblížit jeho efektivní aplikaci. Práce popisuje historické pozadí a důvody vzniku zákona. Následuje představení jednotlivých částí zákona se zaměřením na sekci vnitřní kontroly. Práce dále popisuje doporučené způsoby úspěšné aplikace zákona SOX v praxi. Hlavní faktory účinného kontrolního prostředí jsou diskutovány na příkladu kontrolního rámce COSO spolu s popisem testování. Poté práce zkoumá vliv zákona na externí audit. Předposlední kapitola se věnuje vývoji zákona. Následuje analýza dopadu zákona na ekonomiku a obchodní společnosti. Kvalitní vnitřní kontrolní systém měl pozitivní dopad na přesnost a spolehlivost účetních výkazů, zlepšil důvěru investorů a snížil pravděpodobnost podvodu. Pro efektivní fungování SOX je zapotřebí pochopit vnitřní procesy společnosti a jasně stanovit cíle vnitřní kontroly.

Abstract:

The thesis aims to raise the knowledge about operation of Sarbanes-Oxley Act and its effective application. The thesis describes historical background and arguments for its creation. It presents each section of the law with a focus on the internal control section. The thesis characterizes recommended methodes of successful application of the SOX Act. The main factors of effective control environment are discussed on the example of the COSO control framemork along with a description of the testing. Then, the thesis examines the impact of the law on external audit. Next chapter clarifies progression of the law followed with an analysis of the impact on the economy and companies. High-quality internal control system has positively influenced accuracy and reliability of the financial statements and has also improved investor´s confidence and reduced likelihood of a fraud. For effective application of the SOX Act it is crucial to understand internal processes and clearly determine the internal control objectives.

Keywords

Sarbanes-Oxley Act, COSO model, PCAOB, vnitřní kontrolní systém

Keywords

Sarbanes-Oxley Act, internal control, COSO model, PCAOB

Language used: Czech

Date on which the thesis was submitted / produced: 7. 10. 2015

Thesis defence

• Date of defence: 10. 2. 2016
• Supervisor: Petr Vácha
• Reader: Jiří Pelák

Vysoká škola ekonomická v Praze

Master programme / field:
Finance a účetnictví / Účetnictví a finanční řízení podniku