The Impact of IFRS 15 on Revenue Recognition Practices: A Comparative Analysis of Retail and Service Sectors

Yevheniia Hurina

Diplomová práce

Dopad IFRS 15 na postupy vykazování výnosů: komparativní analýza maloobchodního a službového sektoru

Anotace:

Tato diplomová práce zkoumá dopad standardu IFRS 15 na postupy vykazování výnosů a porovnává maloobchodní a servisní společnosti zařazené do indexu STOXX Europe 600. Pomocí smíšeného metodologického přístupu studie kombinuje panelové regresní analýzy a t‑testy na úrovni jednotlivých podniků (2016–2020) s kvalitativní analýzou zveřejňovaných informací o výnosech. Načasování výnosů je aproximováno pomocí poměrů pohledávek, smluvních aktiv a smluvních závazků k výnosům. Výsledky ukazují, že IFRS 15 neměl významný dopad na obchodní pohledávky ani na strukturu záloh od zákazníků. Nicméně u servisních společností byl zaznamenán nárůst zůstatků smluvních aktiv, což odráží dřívější vykazování výnosů u kontraktů založených na plnění výkonnostních závazků, zatímco u maloobchodních společností byly strukturální změny minimální. Regresní analýza poukazuje na výrazné rozdíly mezi sektory, avšak pouze na omezené přímé dopady implementace IFRS 15. Kvalitativní analýza naznačuje zlepšení transparentnosti zveřejňovaných informací, zejména u servisních podniků. Celkově IFRS 15 přispěl ke zvýšení srozumitelnosti výkaznictví, avšak jeho kvantitativní dopad na načasování výnosů zůstal omezený a závislý na charakteristikách obchodního modelu.

Abstract:

This thesis investigates the impact of IFRS 15 on revenue recognition practices, comparing retail and service companies within the STOXX Europe 600 index. Using a mixed-methods approach, the study combines panel regressions and firm-level t-tests (2016-2020) with qualitative analysis of revenue disclosures. Revenue timing is proxied through receivables-, contract assets-, and contract liabilities-to-revenue ratios. The findings show that IFRS 15 did not materially affect trade receivables or advance-payment structures. However, service firms exhibited an increase in contract asset balances, reflecting earlier recognition of revenue in performance-based contracts, while retail firms showed minimal structural change. Regression results indicate strong sectoral differences but only marginal direct effects of IFRS 15 adoption. Qualitative evidence suggests improved disclosure transparency, particularly in service firms. Overall, IFRS 15 enhanced reporting clarity, yet its quantitative impact on revenue timing remained modest and dependent on business model characteristics.

Klíčová slova

smluvní aktiva, smluvní závazky, vykazování výnosů

Keywords

revenue recognition, contract assets, financial reporting

Jazyk práce: angličtina

Datum vytvoření / odevzdání či podání práce: 11. 5. 2026

Obhajoba závěrečné práce

• Obhajoba proběhla 9. 6. 2026
• Vedoucí: David Procházka
• Oponent: Fan Yang

Vysoká škola ekonomická v Praze

Magisterský studijní program:
Finance and Accounting