Risk management ve finanční sféře

Bc. Petr Martínek

Master's thesis

Risk management in the financial sector

Abstract:

Diplomová práce se zaměřuje na řízení úvěrového rizika a to konkrétně na rozpoznávání a hodnocení rizik společností, které nejsou úplně vhodné pro bankovní financování, ať už kvůli špatné ekonomice, nebo dokonce už se jedná o společnosti v reorganizaci. Cílem práce je analýza úvěrových rizik a návrh opatření pro jejich zmírnění při kladném posouzení financování firmy. Diplomová práce vychází z prvních čtyř kapitol, které popisují teoretické základy. Nejdříve jsou vymezena jednotlivá finanční rizika a jejich řízení. Třetí kapitola je věnována měření úvěrového rizika, úvěrovým registrům, internímu a externímu ratingu a identifikaci úvěrových rizik pomocí finanční a nefinanční analýzy. 4 kapitola poté shrnuje, jaké jsou možnosti zajištění úvěrových obchodů, pomocí kterých snižuje možné riziko. V poslední kapitole je detailně popsán postup, jak celý proces financování probíhá, od žádosti, přes vlastní schvalovací proces až po výsledný návrh risk analytika zda financovat či nikoliv a pokud ano, tak za jakých podmínek. Pro praktickou část jsem si zvolil společnost smyšleného jména a IČ, firmu XY, a.s..

Abstract:

The thesis deals with recognition, evaluation, and management of credit risks in companies not eligible for bank financing. The companies are either in weak economic conditions or are already under the process of reorganization. Our aim was to analyse credit risks involved in financing these companies, and to suggest some measures for limiting the impact of such risks for a creditor. Theoretical background of the problem analysed feeds chapters one to four. Credit risks and its management are described in the chapter one. Third chapter focuses on the credit risks assessment, credit registries, internal and external ratings, and the credit risk identification through both financial and non-financial analysis. The fourth chapter summarizes how to diminish credit risks via various hedging policies. In the last chapter, the financing process itself is described in detail. Is spreads from the initial loan request, over the approval procedure, to the final draft made by a risk analysts that comprise of particular conditions under which the financing shall be done or not. As for practical part, fictional company XY,a.s. was used to illustrate the whole credit providing process.

Keywords

finanční rizika, úvěrové riziko, metody řízení rizika, externí rating, interní rating, identifikace rizika pomocí finanční analýzy, identifikace rizika pomocí nefinanční analýzy

Language used: Czech

Date on which the thesis was submitted / produced: 2. 10. 2012

Thesis defence

• Date of defence: 31. 10. 2012
• Supervisor: Ing. Naďa Blahová, Ph.D.
• Reader: Ing. Vladimír Ezr, CSc.

University of Finance and Administration

Master programme / field:
Economic Policy and Administration / Finance and Financial Services