Anomálie momenta na kryptoměnovém trhu

Karolína Franková

Bakalářská práce

Momentum Anomaly in the Cryptocurrency Market

Anotace:

Předmětem bakalářské práce „Anomálie momenta na kryptoměnovém trhu“ je vyhodnocení ziskovosti aplikace momentum strategie na vybrané kryptoměny a její srovnání s alternativními investičními strategiemi. V teoretické části jsou popsány kryptoměny, teorie efektivních trhů a také anomálie momenta včetně dřívějších studií. Praktická část se zaměřuje nejprve na testování přítomnosti momenta na kryptoměnovém trhu, poté na zkoumání samotné momentum strategie. Následně je vyhodnocena ziskovost a strategie je srovnána s benchmark strategiemi.

Abstract:

The subject of the bachelor thesis "Momentum Anomaly in the Crypto-currency Market" is the evaluation of profitability of applying the momentum strategy to selected cryptocurrencies and its comparison with alternative investment strategies. In the theoretical part, cryptocurrencies, efficient market hypothesis as well as momentum anomalies including previous studies are described. The practical part focuses first on testing the presence of momentum in the cryptocurrency market, then on examining the momentum strategy itself. Profitability is then evaluated and the strategy is compared to benchmark strategies.

Klíčová slova

kryptoměny, anomálie momenta, teorie efektivních trhů, obchodování, investiční strategie, kryptoměnový trh, cryptocurrencies, momentum anomaly, efficient market hypothesis, trading, investment strategy, cryptocurrency market

Jazyk práce: čeština

Datum vytvoření / odevzdání či podání práce: 9. 12. 2022

Obhajoba závěrečné práce

• Obhajoba proběhla 18. 1. 2023
• Vedoucí: Ing. Daniel Stašek
• Oponent: Ing. Tomáš Plíhal, Ph.D.

Masarykova univerzita

Ekonomicko-správní fakulta

Bakalářský studijní program / obor:
Finance / Finance