Testování teorie parity kupní síly

Bc. Kateřina Gižová

Bachelor's thesis

Purchasing Power Parity Testing

Anotácia:

Předmětem bakalářské práce „Testování parity kupní síly“ je ověřit platnost relativní verze parity kupní síly pro vybrané evropské země, tedy Českou republiku, Maďarsko, Polsko, Rumunsko, Bulharsko a Chorvatsko. Teorii parity kupní síly budu pro tyto země zkoumat vůči euru a využiji k tomu dvě různé metody. První metoda spočívá ve vyjádření reálného směnného kurzu, jenž budu následně testovat Dickey-Fullerovýmm testem na přítomnost jednotkového kořene. Druhá metoda spočívá v teorii kointegrace, kdy se budu snažit mezi směnnými kurzy a cenovými indexy nalézt kointegrační vztah pomocí Engle-Grangerova testu a Johansenova testu

Abstract:

The main goal of the bachelor’s theses “Purchasing Power Parity Testing” is to verify the validity of the relative version of purchasing power parity in Czech Republic, Hungary, Poland, Romania, Bulgaria and Croatia. I will verify the theory of purchasing power parity in relation to Euro and I will apply two different methods. First, I utilize the method of real exchange rate, where I test the real exchange rate for unit roots with the Dickey-Fuller test. Second, I employ the method of cointegration, where I will focus on proving that there is a cointegration relationship between nominal exchange rates and price indices by Engle-Granger test and Johansen test.

Kľúčové slová

Parita kupní síly, nominální směnný kurz, cenový index, stacionarita, kointegrace, purchasing power parity, nominal exchange rate, price index, stacionarity, cointegration

Jazyk práce: Czech

Datum vytvoření / odevzdání či podání práce: 21. 4. 2017

Obhajoba závěrečné práce

• Obhajoba proběhla 30. 5. 2017
• Vedúci: Mgr. Hana Fitzová
• Oponent: Ing. Jan Čapek, Ph.D.

Masaryk University

Faculty of Economics and Administration

Bachelor programme / odbor:
Economic Theory / Economics