Daňové aspekty financování kapitálových společností

Daniela Radikovská

Master's thesis

Tax aspects of financing capital companies

Abstract:

Diplomová práce se zabývá v praxi velmi rozšířenou problematikou financování kapitálových společností ze strany jejich společníků, přičemž blíže analyzovány jsou právní, účetní a daňové aspekty vybraných způsobů ekvitního a dluhového financování. Hlavním cílem diplomové práce je za konkrétních podmínek a předpokladů stanovit způsob interního financování, který je výhodnější z pohledu celkového daňového zatížení kapitálové společnosti a financujícího společníka a z pohledu možnosti využití takového způsobu financování v rámci daňové optimalizace, a dále identifikovat aspekty, které daňovou výhodnost daného způsobu interního financování nejvíce ovlivňují. V rámci modelového příkladu je posouzeno celkové daňové zatížení související s financováním ve třech situacích, a to při poskytnutí peněžitého příplatku mimo základní kapitál nebo úročené zápůjčky společníkem, který je nepodnikající fyzickou osobou, při poskytnutí peněžitého příplatku mimo základní kapitál nebo úročené zápůjčky společníkem, který je právnickou osobou, a při poskytnutí nepeněžitého příplatku mimo základní kapitál nebo výpůjčky společníkem, který je právnickou osobou.

Abstract:

The diploma thesis deals with in practice a common issue of financing of capital companies by their shareholders, while legal, accounting and tax aspects of selected methods of equity and debt financing are analysed in more detail. The main objective of the thesis is to determine the method of internal financing, which is the most advantageous from the point of view of the total tax burden of the capital company and the financing shareholder and from the point of view of the possibility of using such method of financing for tax optimization under specific conditions and assumptions, and to identify the aspects that most affect the tax advantage of a given method. Within the model example the total tax burden related to the financing is assessed in three situations, namely when a cash additional contribution or an interest-bearing loan is provided by a shareholder who is a non-entrepreneurial natural person, when the cash additional contribution or the interest-bearing loan is provided by a shareholder who is a legal person, and when a non-cash additional contribution or a loan for use is provide by a shareholder who is a legal person.

Keywords

příplatek mimo základní kapitál, úroky, kapitalizace, daňové zatížení, ekvitní financování, dluhové financování

Keywords

capitalisation, tax burden, equity financing, debt financing, additional contribution, interest

Language used: Czech

Date on which the thesis was submitted / produced: 24. 5. 2022

Thesis defence

• Date of defence: 21. 6. 2022
• Supervisor: Jana Tepperová
• Reader: Michal Friedrich

Vysoká škola ekonomická v Praze

Master programme:
Zdanění a daňová politika