Zpět na vyhledávání

Yuling Li

Master's thesis

Risk Estimation and Backtesting

Risk Estimation and Backtesting
Anotácia:
The financial market always fluctuates. The most popular risk measures is Value of Risk. We introduce the four methods for VaR estimation.They are historical simulation method, filtered historical simulation, analytical solution and Monte Carlo method. In order to verify the different VaR estimation approaches, we utilize backtesting on chosen time series, which are Kupiec's unconditional coverage …viac
Abstract:
The financial market always fluctuates. The most popular risk measures is Value of Risk. We introduce the four methods for VaR estimation.They are historical simulation method, filtered historical simulation, analytical solution and Monte Carlo method. In order to verify the different VaR estimation approaches, we utilize backtesting on chosen time series, which are Kupiec's unconditional coverage …viac
 

Kľúčové slová

market risk risk measure Value of Risk non-parametric method analytical solution normal distribution Student's t-distribution Monte Carlo backtesting Kupiec's test Christoffersen's test empirical study

Keywords

market risk risk measure Value of Risk non-parametric method analytical solution normal distribution Student's t-distribution Monte Carlo backtesting Kupiec's test Christoffersen's test empirical study
 
Jazyk práce: English
Datum vytvoření / odevzdání či podání práce: 27. 4. 2018
Identifikátor: http://hdl.handle.net/10084/127524

Obhajoba závěrečné práce

  • Obhajoba proběhla 29. 5. 2018
  • Vedúci: Aleš Kresta
  • Oponent: Josef Novotný

Citační záznam

Citovat tuto práci

Plný text práce

Právo: Plné texty vysokoškolských kvalifikačních prací obhájených na Vysoké škole báňské - Technické univerzitě Ostrava jsou uloženy v repozitáři DSpace. Přístup k plným textům mají všichni uživatelé bez omezení. Přístup je omezen pouze ve výjimečných případech, zpravidla z důvodu ochrany duševního vlastnictví. Nepřístupné práce jsou označeny jako closedAccess nebo embargoedAccess. Tištěné verze prácí jsou uloženy v Ústřední knihovně VŠB-TUO a jsou prezenčně přístupné ve studovně diplomových prací. Další nakládání s prací (kopírování, opisy, MVS) se řídí Knihovní a výpůjčním řádem Ústřední knihovny VŠB-TUO.

Obsah online archivu závěrečné práce
Zveřejněno v Theses:
  • autentizovaným zaměstnancům ze stejné školy/fakulty
Jak jinak získat přístup k textu
Instituce archivující a zpřístupňující práci: VŠB - Technická univerzita Ostrava

VŠB - Technical University of Ostrava

Ekonomická fakulta

Master programme / odbor:
Hospodářská politika a správa / Finance

Práce na příbuzné téma

Seznam prací, které mají shodná klíčová slova.