Komparace investičních portfolií složených z podílových fondů a investičních certifikátů

Růžena Duchková

Diplomová práce

CONFRONTATION OF INVESTMENT PORTFOLIES FORMED FROM SHARE FUNDS AND INVESTMENT CERTIFIKATES

Anotace:

Tato práce obsahuje popisnou a teoretickou část. Cílem teoretické části je zachytit princip podílových listů a investičních certifikátů, věnuje se popisu prostředí a podmínek spojených s těmito dvěma produkty. Cílem části praktické je srovnat podílové fondy s investičními certifikáty se stejným podkladovým aktivem. Ke komparaci slouží indexové fondy společnosti ČSOB a indexové certifikáty obchodované na burze EUWAX prostřednictvím společnosti Patria Direct a.s. Srovnání je provedeno na základě údajů a podkladových dat z období 28. 2. 2006 až 28. 2. 2011. Data jsou porovnávána na základě výnosnosti při zohlednění poplatkové politiky a kurzového rizika. Výsledky práce ověřují tvrzení známého propagátora investičních certifikátů v České republice Ing. Martina Svobody, Ph.D.

Abstract:

My graduation theses consists of two parts - the descriptive and the theoretical part. The objective of the theoretical part is a description of the principle of share funds and investment certificates; it deals with the description of environment and conditions associated with these two investment products. The aim of the practice part is to compare share funds with investment certificates with the same underlying asset. Index funds of CSOB and index certificates traded on EUWAX by Patria Direct are used for comparison. The comparison is based on the information and underlying data from 28th February, 2006 to 28th February, 2011. The data are compared on the basis of profitability, taking into account charging policy and exchange rate risk. The results of my graduation theses verify the statements of the reknown promoter of investment certificates in the Czech Republic Ing. Martin Svoboda, Ph.D.

Klíčová slova

burza, cenný papír, index, investiční certifikát, podílový fond, podkladové aktivum, poplatková politika, trh, výnos, vývoj

Keywords

stock market, commercial paper, indices, investment certificate, share fund, underlying asset, charging policy, market, profitability, trend

Jazyk práce: čeština

Datum vytvoření / odevzdání či podání práce: 6. 4. 2011

Obhajoba závěrečné práce

• Vedoucí: Ing. Milan Ulrich

Česká zemědělská univerzita v Praze

Provozně ekonomická fakulta

Magisterský studijní program:
Podnikání a administrativa