The Determinants of Regional Income Inequality in Russia: A Quantitative Study

Amaliia Khazieva

Master's thesis

Determinanty regionální příjmové nerovnosti v Rusku: Kvantitativní studie

Abstract:

Řešení regionální příjmové nerovnosti má zásadní význam pro udržitelný ekonomický rozvoj, zejména v rozsáhlé a na zdroje bohaté zemi, jakou je Rusko, vyznačující se výraznými rozdíly v příjmech. Cílem této práce je ověřit dvě hypotézy. Za prvé, zda regiony s původně nižším průměrným příjmem na osobu mohou dosáhnout ekonomické konvergence s regiony s vyššími příjmy, a tím snížit příjmové rozdíly. Za druhé práce zkoumá, zda vyšší průměrný příjem na osobu musí nutně znamenat spravedlivější rozdělení příjmů, jak je vyjádřeno Giniho koeficientem. Metodika zahrnuje komplexní analýzu regionálních dat z let 2008 až 2022 se zaměřením na nominální příjem na osobu, náklady na spotřební koš a Giniho koeficient s využitím modelů beta konvergence. Výsledky naznačují obecný trend příjmové beta konvergence ve většině ruských regionů, a potvrzují tak první hypotézu o vyrovnání příjmů. Odhalují však také značné regionální rozdíly ve vztahu mezi průměrným příjmem a rozdělením příjmů, což zpochybňuje druhou hypotézu a poukazuje na složitou povahu příjmové nerovnosti v Rusku.

Abstract:

Addressing regional income inequality is crucial for sustainable economic development, particularly in a vast and resource-rich country like Russia with notable income disparities. This thesis tests two hypotheses: firstly, that regions with initially lower income per capita may catch up economically with higher-income regions, reducing income disparities; and secondly, that higher average income per capita does not necessarily equate to more equitable income distribution as measured by the Gini coefficient. The methodology involves a comprehensive analysis of regional data from 2008 to 2022, focusing on nominal income per capita, the cost of a fixed basket, and the Gini coefficient, employing Beta convergence models. The results indicate a general trend of income beta convergence across most Russian regions, supporting the first hypothesis of income catch-up, but also reveal significant regional variations in the relationship between average income and income distribution, challenging the second hypothesis and highlighting the complex nature of income inequality in Russia.

Keywords

Giniho koeficient, Regionální nerovnost příjmů, Rozdělení příjmů, Beta konvergence, Rusko

Keywords

Income Distribution, Beta Convergence, Gini Coefficient, Russia, Regional Income Inequality

Language used: English

Date on which the thesis was submitted / produced: 7. 12. 2023

Thesis defence

• Date of defence: 9. 1. 2024
• Supervisor: Ayaz Zeynalov
• Reader: Dominik Proch

Vysoká škola ekonomická v Praze

Master programme:
Mezinárodní obchod