Využití technické analýzy v obchodu s akciemi vybraných společností

Martin Chrást

Bachelor's thesis

Use of technical analysis in the trading of shares of selected companies

Abstract:

Tato práce se zabývá problematikou obchodování finančního derivátu s podkladovým aktivem akcie na základě predikce budoucích cen prostřednictvím technické analýzy a s dopomocí analýzy fundamentální. Teoretická východiska se zaměřují na základní popis pojmů, teorií, výpočtů a s nimi spojených metod, souvisejících s tématem práce. Postupně jsou popsány druhy akcií, finanční deriváty a jakými způsoby se obchodují; zdali se obchodují na burze, nebo jsou předmětem mimoburzovních trhů. Následně jsou vysvětleny způsoby pro vhodný výběr akciového titulu pomocí základních měřítek fundamentální analýzy. Nakonec jsou popsány nástroje technické analýzy a jejich praktické využití, rozšířené metodami řízení rizik spojených se základními principy money managementu. Praktická část bakalářské práce je zaměřena na vytvoření ziskové obchodní strategie s pomocí technické a částečně fundamentální analýzy. V první řadě jsou vybrané akciové společnosti vyhodnoceny podle principů fundamentální analýzy. Dále je vytvořen obchodní systém, ve kterém je zahrnut výběr brokera, poplatky, stanovení rizika na jednu pozici a zvolené nástroje technické analýzy. V závěru práce je obchodní strategie aplikována na reálná data z let 2019-2020.

Abstract:

This work deals with the issue of financial derivative trading, with the underlying active stock, based on the estimation of future prices through technical analysis and with the help of fundamental analysis. The theoretical background focuses on a basic description of concepts, theories, calculations and adequate methods related to the topic of the work. Gradually, various types of shares and financial derivatives are described, also the ways in which they are traded´; whether they are traded on a stock exchange or are subject to over-the-counter markets. Subsequently, the methods for appropriate stock selection, using the basic criteria of fundamental analysis, are explained. Finally, the tools of technical analysis and their practical use are described, extended by risk management methods associated with the basic principles of money management. The practical part of the bachelor thesis is focused on creating a profitable business strategy with the help of technical and partly fundamental analysis. First of all, selected joint-stock companies are evaluated according to the principles of fundamental analysis. Furthermore, a trading system is created, which includes broker selection, fees, determination of risk for one position and selected technical analysis tools. At the end of the work, the business strategy is applied to real data from 2019-2020.

Keywords

akcie, akciové deriváty, technická analýza, fundamentální analýza, indikátory, oscilátory, stop-loss, take-profit, supporty a resistence, MACD, Force Index

Keywords

shares, derivatives, technical analysis, fundamental analysis, indicators, oscillators, stop-loss, take-profit, support and resistance, MACD, Force Index

Language used: Czech

Date on which the thesis was submitted / produced: 30. 11. 2021

Thesis defence

• Supervisor: Ing. Karel Malec, Ph.D.

Czech University of Life Sciences Prague

Faculty of Economics and Management

Bachelor programme / field:
Economics Policy and Administration / Business and Administration