Implikovaná volatilita a vyšší momenty rizikově neutrálního rozdělení jako předstihové indikátory realizované volatility – Martin Hanzal
Martin Hanzal
Diplomová práce
Implikovaná volatilita a vyšší momenty rizikově neutrálního rozdělení jako předstihové indikátory realizované volatility
Implied volatility and higher risk neutral moments: predictive ability
Anotace:
Implikovaná volatilita získaná z burzovních kotací opcí je považována za dobrý prediktor budoucí volatility podkladového instrumentu. Implikovaná volatilita ale vyjadřuje spíše očekávání investorů ohledně budoucí volatility. Rozlišujeme z hlediska očekávání dva typy událostí, při kterých se mění tržní volatilita - předem ohlášené události (zejména zveřejnění kurzotvorné informace) a neohlášené události …víceAbstract:
Implied volatility obtained from market option prices is widely regarded as an efficient predictor of future realised volatility. Implied volatility can be thought of as market's expectation of future realised volatility. We distinguish between volatility-changing events with respect to expectations - scheduled events (such as information releases) and unscheduled events. We propose a method of testing …více
Jazyk práce: čeština
Datum vytvoření / odevzdání či podání práce: 2. 5. 2016
Identifikátor:
http://www.vse.cz/vskp/eid/70162
Obhajoba závěrečné práce
- Obhajoba proběhla 6. 6. 2017
- Vedoucí: Michal Černý
- Oponent: Jiří Málek
Citační záznam
Citace dle ISO 690:
HANZAL, Martin. \textit{Implikovaná volatilita a~vyšší momenty rizikově neutrálního rozdělení jako předstihové indikátory realizované volatility}. Online. Diplomová práce. Praha: Vysoká škola ekonomická v Praze. 2016. Dostupné z: https://theses.cz/id/q2wpg9/.
Plný text práce
Obsah online archivu závěrečné práce
Zveřejněno v Theses:- autentizovaným zaměstnancům ze stejné školy/fakulty
Jak jinak získat přístup k textu
Instituce archivující a zpřístupňující práci: Vysoká škola ekonomická v Prazehttp://www.vse.cz/vskp/eid/70162
Vysoká škola ekonomická v Praze
Magisterský studijní program / obor:
Kvantitativní metody v ekonomice / Ekonometrie a operační výzkum
Práce na příbuzné téma
-
Implikovaná volatilita
Tomáš Mareška -
Propojenost globálních finančních trhů: Indexy implikované volatility
Darek Šidlák -
Option Pricing Analysis with Implied Volatility
Minyi Dong -
Propojenost globálních finančních trhů: Indexy implikované volatility
Darek Šidlák -
Effect of Implied Volatility on FX Carry Trade
Lukáš Varga -
Návrh obchodního plánu pro zvolené ETF S&P 500 s využitím technické analýzy
Jakub Krátký -
Obchodování kreditních spreadů na ETF S&P 500
Tomáš Vondráček -
Predikce vývoje vybraných akciových kurzů S&P 500
Matěj Babčan