Analysis of Vertical Integration in Cocoa Sector in Ghana

Prince Assim

Master's thesis

Analýza vertikální integrace v odvětví kakaa v Ghaně

Abstract:

Studie analyzuje vertikální integraci sektoru kakaa v Ghaně. Cílem bylo popsat zpětnou a budoucí integraci sektoru kakaa v Ghanu. Rovněž popsala výzvy a perspektivy vertikální integrace v kakaovém průmyslu v Ghaně. Konečným cílem bylo zdůraznit obchodní partnery v rámci globální komunity, která se zabývá problematikou Ghany v kakaovém průmyslu. Studie využívala sekundární data, protože většina dat je snadno přístupná a nachází se v úložišti různých institucí. Tyto údaje byly získány od FAO databáze UNCTAD, COCOBOD, ICCO, články v časopisech, knihy a relevantní webové stránky. Zpětná integrace kakaového průmyslu v Ghaně prostřednictvím dceřiných společností COCOBOD kontroluje záležitosti na zdroj surovin, v zásadě zajišťuje, že kvalita kakaových bobů zůstane. Přední vertikální integrace v kakaovém průmyslu v Ghaně vidí, že většina LBC rozšiřuje své působení na zpracování kakaových bobů, což je segment hodnotového řetězce kakaového průmyslu. GOG v uplynulém desetiletí podniklo kroky v rámci konsolidace kakaového obchodu s cílem rozšířit svou zpracovatelskou společnost se sídlem v Temě. Je třeba poznamenat, že GOG chce zajistit, aby bylo 50% kakaových bobů zpracováno místně, aby se před vývozem přidal určitý stupeň hodnoty. Je důležité poznamenat, že na rozdíl od jiných zemí existuje značná integrace v odvětví zpracování a distribuce jejich kakaového průmyslu. Ghana, klíčový dodavatel kakaových bobů, má svůj výrobní segment kakaového průmyslu, který je typicky roztříštěn mezi rozptýlenými drobnými majiteli. Ghana má také řadu obchodních partnerů ve vztahu k vývozu kakaových bobů a čokolády a dalších potravin obsahujících kakao. Evropské země, které jsou v tomto odvětví považovány za obchodníky s ghanou, mají flexibilní tarifní strukturu, která jim jako kontinent umožňuje dovážet větší podíl surovin a konečného produktu kakaa z Ghany. Studie naznačuje, že vláda by měla poskytnout stimulačním prostředím pro zemědělce tím, že poskytne pobídky, které mohou mít podobu důsledného a přitažlivého zvýšení cen producentů, osvobození od daní z některých vstupů na kakaové pěstování, poskytování dalších klíčových zdrojů, jako jsou hnojiva, farmy strojní zařízení. Vláda může získat pozemky a nasadit většinu nezaměstnané mládeže, aby vstoupily do vlastního státního programu kokainu. Konečně by mělo být zkoumáno i úsilí vlády zajistit, aby přidaná hodnota byla přidána do kakaových bobů.

Abstract:

The study analysed the vertical integration of the cocoa sector in Ghana. The objectives were to describe the backward and forward integration of the cocoa sector of Ghana. It also described the challenges and prospects of vertical integration in the cocoa industry in Ghana. The final aim was to highlight the trading partners within the global community which transacts business with Ghana in the cocoa industry. The study resorted to using secondary data since majority of the data are easily accessible and found in the repository of various institutions. This data was obtained from FAO of UNCTAD database, COCOBOD, ICCO, journal articles, books and relevant websites. The backward integration of the cocoa industry in Ghana through the subsidiaries of COCOBOD controls affairs to the source of raw materials basically to ensure that quality cocoa beans abides. Forward vertical integration on the Ghana cocoa industry sees most LBC’s stretching their scope of activities to processing of cocoa beans which is a segment on the value chain of cocoa industry. The GOG in the past decade has taken steps as part of consolidating the cocoa business to expand its processing company based in Tema. It is noted that GOG wants to ensure that 50% of the cocoa beans are processed locally to add some degree of value prior to export. It is significantly noted that unlike other countries where there is a considerable integration in the processing and distribution segments of their cocoa industry. Ghana, a key supplier of the cocoa beans has its production segment of the cocoa industry typically fragmented among scattered smallholders. Ghana also has a number of trading partners in relation to the export of cocoa beans and chocolate and other foods containing cocoa. European countries which are seen to be trading with Ghana in this industry have flexible tariffs structure which allows it as a continent to import a greater share of the raw material and end product of Ghana’s cocoa. The study recommended that the government should present an environment which is full of incentives for the farmers by providing incentives which may take forms such as a consistent and attractive increase in the producer prices, waiver of taxes from some cocoa cultivation inputs, provision of other key resources such as fertilizer, farm machinery among others. The government can acquire land and deploy most of the unemployed youth to enter into a state own cocoa plantation program. Lastly, the quest of the government to ensure that additional value is added to the cocoa beans should also be looked at keenly

Keywords

vertikální integrace, kakao, hodnotový řetězec, Ghana

Keywords

cocoa, vertical integration, Ghana, value chain

Language used: English

Date on which the thesis was submitted / produced: 17. 1. 2019

Thesis defence

• Supervisor: Ing. Nahanga Verter, Ph.D.
• Reader: Ivana Blažková, Ph.D.

Mendel University in Brno

Faculty of Regional Development and International Studies

Master programme / field:
Regional Development / Socioeconomic and Environmental Development of Regions