Analýza dopadu směrnice ATAD na daňovou pozici korporací v České republice

Michal Slavíček

Master's thesis

Analysis of the impact of ATAD directive on corporates' tax position in the Czech Republic

Abstract:

Diplomová práce se zaměřuje na velice aktuální téma, a tím je nově implementované pravidlo, týkající se limitace nadměrných výpůjčních výdajů. V teoretické části jsou nejprve vymezeny iniciativy OECD a Rady Evropské unie proti vyhýbání se daňovým povinnostem a zamezení převodům zisků. Dále jsou popsány veškeré testy týkající se omezení daňové uznatelnosti úvěrových finančních nástrojů a finančních výdajů, včetně nového pravidla nadměrných výpůjčních výdajů. Hlavním cílem diplomové práce je analyzovat výpočet nadměrných výpůjčních výdajů dle českých právních předpisů na účetních datech reálné Společnosti z České republiky. Dílčím cílem je vypočítat vliv neuznatelných nákladů vlivem testu nízké kapitalizace a nadměrných výpůjčních výdajů na změnu daňového zatížení Společnosti. Z provedeného výpočtu vyplynulo, že Společnosti se vlivem zavedení testu nadměrných výpůjčních výdajů zvýšilo daňové zatížení o více jak 31 %.

Abstract:

The diploma thesis focuses on a current topic regarding a newly implemented rule concerning the limitation of excessive borrowing expenses. In the theoretical part, there are firstly defined the initiatives of the OECD and the Council of the European Union against tax avoidance and profit shifting. In the second part, there are all tests for limitation of tax deductibility of financial credit instruments and financial expenses described and there is also the new rule of excessive borrowing expenses included. The main aim of this thesis is to analyse the calculation of excessive borrowing costs according to Czech legislation on the accounting data of a real Company from the Czech Republic. The partial aim is to calculate the impact of non-deductible costs due to the thin capitalization test and excessive borrowing expenses concerning the change of the Company's tax burden. The calculation has showed that the Company’s tax burden has increased by more than 31% due to the introduction of test regarding the excessive borrowing expenses.

Keywords

nízká kapitalizace, směrnice ATAD, dluhové financování, BEPS, daňové zatížení, nadměrné výpůjční výdaje

Keywords

debt financing, thin capitalisation, tax burden, ATAD directive, BEPS, excessive borrowing expenses

Language used: Czech

Date on which the thesis was submitted / produced: 30. 6. 2019

Thesis defence

• Date of defence: 27. 1. 2020
• Supervisor: Savina Finardi
• Reader: Jana Tepperová

Vysoká škola ekonomická v Praze

Master programme / field:
Finance a účetnictví / Zdanění a daňová politika