Modelování kovariancí v časových řadách metodou DCC GARCH a její aplikace na analytický výpočet Value at Risk – David Scholle
David Scholle
Master's thesis
Modelování kovariancí v časových řadách metodou DCC GARCH a její aplikace na analytický výpočet Value at Risk
Modelling of covariance in time series using DCC GARCH and its application in analytical computation of Value at Risk
Anotácia:
Cílem této práce je otestovat možnost zapojení modelu s nekonstantním rozptylem při modelování volatility tržních indexů. Využito navíc bude složitějších metod DCC GARCH, které navíc zohledňují proměnlivost korelace mezi světovými trhy v průběhu času. Protože tyto korelace se ukazují jako nekonstantní, v zájmu splnění předpokladů je potřeba zapojení těchto složitých modelů. Jejich užitečnost bude potom …viacAbstract:
The target of this thesis is to test the option of utilizing models without constant variance when modelling the volatility of market indices. We will use DCC GARCH, an even more robust method enabling us to adapt to time variability of correlation between world markets. As these correlations were shown to be non-constant, we should use these complex models. Their usefulness will be examined by the …viac
Jazyk práce: Czech
Datum vytvoření / odevzdání či podání práce: 20. 3. 2017
Identifikátor:
http://www.vse.cz/vskp/eid/71585
Obhajoba závěrečné práce
- Obhajoba proběhla 28. 11. 2017
- Vedúci: Jiří Witzany
- Oponent: Martin Diviš
Citační záznam
Citace dle ISO 690:
SCHOLLE, David. \textit{Modelování kovariancí v~časových řadách metodou DCC GARCH a~její aplikace na analytický výpočet Value at Risk}. Online. Diplomová práca. Praha: Vysoká škola ekonomická v Praze. 2017. Dostupné z: https://theses.cz/id/xjsq7q/.
Plný text práce
Obsah online archivu závěrečné práce
Zveřejněno v Theses:- autentizovaným zaměstnancům ze stejné školy/fakulty
Jak jinak získat přístup k textu
Instituce archivující a zpřístupňující práci: Vysoká škola ekonomická v Prazehttp://www.vse.cz/vskp/eid/71585
Vysoká škola ekonomická v Praze
Master programme / odbor:
Finance a účetnictví / Bankovnictví a pojišťovnictví
Práce na příbuzné téma
-
Score-driven Models for Value at Risk and Expected Shortfall
Kateřina Nováková -
Value at Risk models for Energy Risk Management
Martin Novák -
Matematické modely Value at Risk
Alžběta HOLÁ -
Zpětné testování modelů pro odhad rizika na bázi Value at Risk
Denisa Halouzková -
Modelování kovariancí v časových řadách metodou DCC GARCH a její aplikace na analytický výpočet Value at Risk
Naďa Rosová -
Využití metod předvídání volatility při výpočtu Value at Risk
Anna Guseva -
Portfolio Value at Risk and Expected Shortfall using High-frequency data
Marek Zváč -
Dynamic conditional correlation models and their application to portfolio risk mitigation
Martin Ševčík