Simulace burzy cenných papírů multiagentním systémem

Karel Smutný

Diplomová práce

Anotace:

Práce pojednává o využití systémů distribuované umělé inteligence (konkrétně multiagentního systému) k ekonomickým simulacím trhů cenných papírů z pohledu jednotlivých účastníků trhu. Součástí diplomové práce bylo navrhnout a implementovat multiagentní systém simulující obchodování na burze cenných papírů, kde jednotliví agenti zastupují jednotlivé obchodníky na burze, a to jak korporace poptávající kapitál, tak fondy nabízející kapitál. Cílem pak bylo najít a formulovat co nejmenší množinu předpokladů nutných k tomu, aby na trhu cenných papírů docházelo k obhodování jinému než nákupu primární emise, a experimentem ověřit. V první části textu je implementovaný systém popsán jak z technického hlediska, tak v ekonomických souvislostech, v druhé jsou popsány experimenty a jejich výsledky. Zvláštní pozornost je věnována hypotéze efektivních trhů a demonstraci nedostatečnosti jejích předpokladů.

Klíčová slova

hypotéza efektivních trhů, model, simulace, multiagentní systém, burza cenných papírů

Jazyk práce: čeština

Datum vytvoření / odevzdání či podání práce: 28. 1. 2007

Obhajoba závěrečné práce

• Obhajoba proběhla 8. 2. 2007
• Vedoucí: Jaroslav Brada
• Oponent: Jan Pígl

Vysoká škola ekonomická v Praze

Magisterský studijní program / obor:
Hospodářská politika a správa / Finance