Presnosť predikcií hospodárskeho rastu európskych centrálnych bánk

Bc. Alena Samiecová

Master's thesis

Přesnost predikcí hospodářského růstu evropských centrálních bank

Anotácia:

Tato diplomová práce se zabývá hodnocením přesností predikcí HDP. Na zkoumání přesností budou použity ukazatele přesnosti, a to průměrná kvadratická odchylka, průměrná absolutní chyba, absolutní procentuální chyba a Theilův koeficient. První část práce se zabývá historií teorií ekonomického růstu, popisu struktury DSGE modelu a popisem modelů vybraných národních bank. Pomocí analýzy se nám podařilo identifikovat země, ve kterých modely patří k více a méně spolehlivým. Výsledky ukázali, že model GEAR Národní banky Německa je jedním z nejspolehlivějších modelů z vybraných analyzovaných evropských modelů. Naopak jedním z nejméně spolehlivějších modelů je model ÉIRE Mod Národní banky Irska. To vede k závěru, že prognózy hospodářského růstu Německa představují důvěryhodný zdroj informací, a zároveň poskytují stabilitu v podnikové sféře.

Abstract:

This thesis deals with evaluating accuracy of GDP prediction. Several indicators will be calculated to determine the accuracy, e.g. mean absolute error, root mean squared error, average forecast error and Theil coefficient. First section presents history of economic theory understanding, general description of DSGE model and description of national models. Countries with most and least reliable prediction models are identified through analysis. GEAR model of German national bank ended up as most reliable, while ÉIRE model of National Bank of Ireland is on the other side with lowest score. If company is seeking the most reliable information about futurechanges of GDP, it shall look for predictions of German national bank. Having more precise predictions leads to sustainable and stable business sphere.

Abstract:

Táto diplomová práca sa zaoberá hodnotením presností predikcií HDP. Na skúmanie presnosti budú použité ukazovatele presnosti, a to priemerná kvadratická odchýlka, priemerná absolútna chyba, absolútna percentuálna chyba a Theilov koeficient. Prváčasť práca sa zaoberá históriou teórií ekonomického rastu, popisu štruktúry DSGE modelu a popisom modelov vybraných národných bánk. Pomocou analýzy sa nám podarilo identifikovať krajiny, ktorých modely patria k viac spoľahlivým a menej spoľahlivým. Výsledky ukázali, že model GEAR Národnej banky Nemecka je jedným z najspoľahlivejších modelov spomedzi analyzovaných európskych modelov. Naopak k menej spoľahlivému modelu sa radí model ÉIRE Mod Národnej banky Írska. To vedie k záveru, že prognózy hospodárskeho rastu Nemecka predstavujú dôveryhodný zdroj informácií, a zároveň poskytujú stabilitu v podnikovej sfére.

Kľúčové slová

DSGE modely, přesnost, HDP, Evropské centrální banky, predikce

Keywords

DSGE models, accuracy, GDP, European central banks, forecast

Kľúčové slová

predikcie, DSGE modely, presnosť, HDP, Európske centrálne banky

Jazyk práce: Slovak

Datum vytvoření / odevzdání či podání práce: 3. 1. 2020

Obhajoba závěrečné práce

• Vedúci: Ing. Bc. Martin Machay, Ph.D.

Mendel University in Brno

Faculty of Business and Economics

Master programme / odbor:
Economics and Management / Business Economics and Management