Back to search

Bc. Tomáš Hrmo

Master's thesis

Nominální směnný kurz a swapy úvěrového selhání

Nominal Exchange Rate and Sovereign Credit Default Swaps
Abstract:
The aim of this thesis is to verify the relation between the USD/EUR nominal exchange rate and the price of sovereign CDS contracts in eleven selected countries of the Eurozone. We understand the exchange rate as a comprehensive indicator of external economic stability and the price of sovereign CDS contracts is an indicator of internal debt stability. We investigate the existence of a long-term equilibrium …more
Abstract:
Cílem této diplomové práce je ověřit vzájemný vztah mezi nominálním směnným kurzem USD/EUR a cenami CDS kontraktů na vládní dluhopisy jedenácti vybraných zemí Eurozóny, přičemž směnný kurz chápeme jako komplexní indikátor ekonomické stability vůči vnějšímu ekonomickému prostředí a ceny CDS kontraktů na vládní dluhopisy rozumíme jako ukazatel vnitřní dluhové stability. V práci zkoumáme existenci dlouhodobého …more
 

Keywords

nominální směnný kurz swapy úvěrového selhání na vládní dluhopisy kointegrace Grangerova kauzalita funkce impulsní reakce VAR model VECM model BVAR model Nominal Exchange Rate Sovereign Credit Default Swaps Cointegration Granger´s Causality Impulse Response Function
 
Language used: Slovak
Date on which the thesis was submitted / produced: 11. 5. 2018
Identifier: https://is.muni.cz/th/jvi4f/

Thesis defence

  • Date of defence: 12. 6. 2018
  • Supervisor: Ing. Daniel Němec, Ph.D.
  • Reader: Ing. Jan Jonáš, Ph.D.

Citation record

Cite this text

Full text of thesis

Contents of on-line thesis archive
Published in Theses:
  • světu
Other ways of accessing the text
Institution archiving the thesis and making it accessible: Masarykova univerzita, Ekonomicko-správní fakulta
Složka Reference to the local database directory of the institution